Análisis de una estrategia con opciones sobre acciones: Strangle

Abstract

[Resumen]: El trabajo que a continuación se desarrolla es un análisis en profundidad de forma teórica y práctica de una de las estrategias más conocidas en el mercado de los derivados financieros: el strangle. Con el objeto de ampliar y consolidar conocimientos en el área de las opciones financieras, así como manejar e interpretar datos de casos reales y extraer conclusiones mientras se profundiza en la utilización de la hoja de cálculo desde la perspectiva financiera y como apoyo para la toma de decisiones y presentación de resultados. A lo largo del documento, se desarrollan tres capítulos en los que se parte de un capítulo fundamentalmente teórico y de contexto histórico para profundizar a posteriori en el estudio de la estrategia en cuestión y explicar, por último, un tema fundamental de este estudio como es la implementación de los datos en Excel. El estudio realizado, además de contener una idea del funcionamiento del mercado financiero se centra en las opciones financieras y la combinación de éstas denominada strangle, útil en casos de variaciones importantes en el precio del subyacente. A lo largo del documento se muestra la capacidad adquirida para procesar y realizar valoraciones de los datos proporcionados por fuentes como Infobolsa o MEFF, así como el desarrollo de competencias para extraer y procesar grandes volúmenes de datos, manejar bibliografía con vocabulario específico de inglés financiero, aplicar conocimientos teóricos a la práctica y perfeccionar la utilización de la hoja de cálculo, entre otras.

[Abstract]: This study develops a theorical and practical analysis of one of the best known strategies in the market for financial derivatives: the strangle. In order to expand and consolidate knowledge in the area of financial options. As well as manage and interpret data from actual cases and draw conclusions as it delves into the use of the spreadsheet from a financial perspective, and as a support for taking decisions and present results. The document contains three chapters, the first one is a theorical chapter and historical context and the other ones deepen in the study of the strategy in question and explain a important question of this study as it is the implementation of data in Excel. The study, in addition to containing an idea of the financial market, is focused on financial options and the combination of these called strangle, useful in cases of significant variations in the price of the underlying. Throughout the document is manifested the ability to process and make assessments of the data provided by sources such as Infobolsa or MEFF, as well as it is manifested the development of skills to extract and process big volumes of data, andle literature with specific vocabulary of business English, apply theoric knowledge to practice and improve on the use of the spreadsheet, among others.